Σύσταση «αγορά» με την τιμή-στόχο στα €21 ή ανοδικό περιθώριο 35% δίνει η Wood για την μετοχή της Mytilineos.
Ο αναλυτής επιμένει στην πρόβλεψή του για περαιτέρω αύξηση των κερδών το 2022, αναμένοντας ενίσχυση της κερδοφορίας κατά 44% σε σχέση με το 2021, στα €517 εκατ.
Επισημαίνει δε ότι η ανοδική πορεία θα συνεχιστεί και μετά το 2022, καθώς η WOOD προβλέπει εκ νέου αύξηση της κερδοφορίας κατά σχεδόν 10% το χρόνο από τα νέα υψηλά του 2022. Η εκτίμηση για το EBITDA το 2023 και το 2024 είναι στα €561 εκατ. και €607 εκατ. αντίστοιχα.
Το report προβλέπει ότι η Mytilineos θα συνεχίσει να αναπτύσσεται με μέσο ρυθμό κοντά στο 25% για τα επόμενα χρόνια, λόγω μίας σειράς συγκριτικών πλεονεκτημάτων της εταιρείας, όπως:
- Το χαμηλό κόστος παραγωγής αλουμινίου και αλουμίνας.
- Το ευνοϊκό περιβάλλον για το αλουμίνιο.
- Την απόδοση του Power & Gas
- Τη νέα μονάδα παραγωγής ενέργειας που εκτός του ότι θα διπλασιάσει την παραγωγή ηλεκτρικής ενέργειας, θα βελτιώσει περαιτέρω την απόδοση.
- Την ενδυνάμωση του τομέα Ανανεώσιμων Πηγών & Αποθήκευσης Ενέργειας, ο οποίος πλέον διαθέτει 2GW ώριμων έργων και άλλα 3GW έργων σε πρώιμο στάδιο ανάπτυξης, αυξάνοντας τη συνολική ισχύ του RSD ΒΟΤ χαρτοφυλακίου της εταιρείας στα 5GW.