Η επιδείνωση των χρηματοπιστωτικών συνθηκών διεθνώς αποτελεί σημαντική πρόκληση για το ελληνικό τραπεζικό σύστημα, όπως και για τις τράπεζες της ευρωζώνης. Κατά συνέπεια, είναι σημαντικό να συνεχιστεί η θετική πορεία των ελληνικών τραπεζών, ώστε οι διαρκείς βελτιώσεις και ενδεχόμενες περαιτέρω αναβαθμίσεις να λειτουργήσουν ως ανάχωμα στο περιβάλλον αυξημένης αβεβαιότητας, σύμφωνα με την Τράπεζα της Ελλάδας.
Ο ελληνικός τραπεζικός τομέας, όπως υπογραμμίζεται στην Εκθεση Νομισματικής Πολιτικής, εξακολουθεί να ενισχύει την κερδοφορία και την ανθεκτικότητα του και το α’ τρίμηνο του 2025 οι δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας βελτιώθηκαν περαιτέρω, σε συνέχεια της καλή επίδοση του 2024, και η ρευστότητα διατηρήθηκε σε υψηλά επίπεδα, ενώ παράλληλα συνεχίζεται η βελτίωση της ποιότητας του δανειακού χαρτοφυλακίου. Η ενίσχυση της ανθεκτικότητας, σημειώνει η ΤτΕ, δημιουργεί τις προϋποθέσεις για την επέκταση των δραστηριοτήτων των ελληνικών τραπεζών.
Κερδοφορία και αξιόχρεο
Πιο αναλυτικά:
Το 2024 και το α’ τρίμηνο συνεχίστηκαν οι αναβαθμίσεις του αξιόχρεου των τραπεζών, εξέλιξη που αντανακλά τη βελτίωση των θεμελιωδών μεγεθών τους, την ενίσχυση του πλαισίου μακροπροληπτικής πολιτικής και τις θετικές επιδράσεις από τις αναβαθμίσεις της κρατικής πιστοληπτικής αξιολόγησης.
Η κερδοφορία των ελληνικών τραπεζών αναμένεται να διατηρηθεί ισχυρή κατά το 2025, με τις συστημικές τράπεζες να στοχεύουν σε σημαντική αύξηση των χρηματοδοτήσεων προς τις μη χρηματοπιστωτικές επιχειρήσεις, γεγονός που θα συμβάλει στη βελτίωση της ποιότητας ιδίων κεφαλαίων και στην υποστήριξη της επιτάχυνσης απόσβεσης των οριστικών και εκκαθαρισμένων αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων (DTCs).
To α‘ τρίμηνο του 2025 τα κέρδη μετά από φόρους διαμορφώθηκαν σε 1,156 δις ευρώ έναντι 1,117 το αντίστοιχο τρίμηνο του 2024. Στο σύνολο του 2024 τα κέρδη των ελληνικών τραπεζών ήταν 4,375 δις ευρώ αυξημένα κατά 14,2% σε σχέση με το 2023 (3,832 δις ευρώ) λόγω της αύξησης στα καθαρά έσοδα από τόκους.
Κεφαλαιακή επάρκεια και εκδόσεις
Φαίνεται εξάλλου ότι συνεχίζεται το α’ τρίμηνο του 2025 συνεχίζεται η ενίσχυση των δεικτών κεφαλαιακής επάρκειας των ελληνικών τραπεζών. Η εξέλιξη αυτή, εφόσον επιβεβαιωθεί από τα στοιχεία σε επίπεδο τραπεζικού κλάδου, θα υποστηρίξει την περαιτέρω σύγκλιση προς τους αντίστοιχους ευρωπαϊκούς δείκτες. Στην κεφαλαιακή επάρκεια των ελληνικών τραπεζικών ομίλων επιδρούν θετικά τόσο οι εκδόσεις χρεογράφων πρόσθετων κεφαλαίων Κατηγορίας 1 (Additional Tier 1, AT1) όσο και οι εκδόσεις ομολόγων μειωμένης εξασφάλισης (Tier 2).
Το 2024 πραγματοποιήθηκαν εκδόσεις χρεογράφων πρόσθετων κεφαλαίων Κατηγορίας 1 ύψους 300 εκατ. ευρώ και ομολόγων μειωμένης εξασφάλισης (ονομαστικής αξίας 2,5 δισεκ. ευρώ), ενώ το 2025 έως τις 30.5.2025 έχουν πραγματοποιηθεί επιπλέον εκδόσεις χρεογράφων πρόσθετων κεφαλαίων Κατηγορίας 1 ύψους 500 εκατ. ευρώ και ομολόγων μειωμένης εξασφάλισης ύψους 590 εκατ. ευρώ. Στην ενίσχυση της κεφαλαιακής επάρκειας του ελληνικού τραπεζικού συστήματος έχει συνεισφέρει θετικά και η αύξηση μετοχικού κεφαλαίου, κατά 735 εκατ. ευρώ, στο πλαίσιο της συγχώνευσης της Τράπεζας Αττικής με την Παγκρήτια.
Δανειακό χαρτοφυλάκιο και μη εξυπηρετούμενα ανοίγματα
Σε ό,τι αφορά την ποιότητα του δανειακού χαρτοφυλακίου, ο δείκτης Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων διαμορφώθηκε σε 3,8% το α’ τρίμηνο του 2025, δηλαδή στα επίπεδα του Δεκεμβρίου του 2024 και αφού είχε υποχωρήσει σημαντικά σε σχέση με το 2023 (7,5%) φτάνοντας σε ιστορικά χαμηλά επίπεδα. Σε αυτό συνέβαλε η τιτλοποίηση μη εξυπηρετούμενων δανείων, στο πλαίσιο του προγράμματος κρατικών εγγυήσεων «Ηρακλής», της τράπεζας που προέκυψε από τη συγχώνευση της Τράπεζας Αττικής και της Παγκρήτιας Τράπεζας. Επίσης, βελτίωση παρουσίασε και το ποσοστό των δανείων Stage 2 ως προς το σύνολο των δανείων, στο 7,1%.
Σημειώνεται ότι ο δείκτης ΜΕΑ σε επίπεδο ευρωζώνης διατηρήθηκε κοντά στα ιστορικά χαμηλά τον Δεκέμβριο του 2024, στο 2,3%, και τα δάνεια Stage 2 στο 9,9%.
Ρευστότητα και δείκτες χρηματοδότησης
Όσον αφορά τη ρευστότητα των τραπεζών, αυτή εξακολούθησε να βρίσκεται σε υψηλά επίπεδα για τις τράπεζες της ευρωζώνης και της Ελλάδος. Ειδικότερα, για τις ελληνικές τράπεζες ο δείκτης κάλυψης ρευστότητας (Liquidity Coverage Ratio – LCR) μειώθηκε (208,1 το α’ τρίμηνο του 2025 έναντι 215,9 το α’ τρίμηνο του 2024), ενώ ο δείκτης καθαρής σταθερής χρηματοδότησης (Net Stable Funding Ratio – NSFR) αυξήθηκε σε ετήσια βάση (136,3 από 134,2 το α’ τρίμηνο του 2024). Αμφότεροι οι δείκτες διατηρήθηκαν σε επίπεδα πολύ υψηλότερα από την υποχρεωτική εποπτική απαίτηση και από τους αντίστοιχους δείκτες των τραπεζών της ευρωζώνης. Επίσης, ο λόγος δανείων προς καταθέσεις παραμένει σημαντικά χαμηλότερος στις ελληνικές τράπεζες σε σύγκριση με τις τράπεζες της ευρωζώνης.
→ Διαβάστε επίσης: ΕΚΤ: Καμπανάκι για γεωπολιτική αβεβαιότητα - Ζητά επαγρύπνηση και ευελιξία από τις τράπεζες
Στρατηγικές επεκτάσεις και εξυγίανση
Η ενίσχυση της ανθεκτικότητας των ελληνικών τραπεζών δημιουργεί προϋποθέσεις για την επέκταση των δραστηριοτήτων τους. Έτσι, παρατηρούνται ήδη νέες συνεργασίες με τράπεζες του εξωτερικού και με άλλους χρηματοπιστωτικούς οργανισμούς.
Συγκεκριμένα, η Eurobank ανακοίνωσε τον Ιούνιο του 2024 την απόκτηση ποσοστού 55,3% της Ελληνικής Τράπεζας στην Κύπρο και την υποβολή δημόσιας πρότασης για την απόκτηση του 100% του μετοχικού της κεφαλαίου, η οποία ολοκληρώθηκε το β΄ τρίμηνο του 2025. Επίσης, η Alpha Bank ολοκλήρωσε το Νοέμβριο του 2024 την πώληση του 90,1% της θυγατρικής της στη Ρουμανία στην UniCredit, στο πλαίσιο της συνεργασίας των δύο τραπεζών. Το 2025 η Alpha Bank ανακοίνωσε την εξαγορά της τράπεζας AstroBank στην Κύπρο, καθώς και εξειδικευμένων χρηματοοικονομικών εταιριών (FlexFin και Axia Ventures).
Τέλος, το τρέχον έτος ανακοινώθηκε από την Τράπεζα Πειραιώς η σύναψη σύμβασης αγοραπωλησίας μετοχών για την εξαγορά του 90,01% της Εθνικής Ασφαλιστικής, ενώ στα τέλη Μαΐου η UniCredit αύξησε τη συμμετοχή της στην Alpha Holdings σε περίπου 20%, από 9,7% προηγουμένως.
Οι εξελίξεις αυτές έρχονται σε συνέχεια της εξυγίανσης της μετοχικής βάσης των ελληνικών τραπεζών μετά την ολοκλήρωση του μεγαλύτερου μέρους της αποεπένδυσης του Ταμείου Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας από το μετοχικό τους κεφάλαιο.
Ακολούθησε την Ημερησία στο Google News!
